DFC - MÉTODO DIRETO E INDIRETO

O fluxo de caixa realizado pode ser apresentado por meio de duas formas: o método direto e o método indireto. 

Método Direto vs. Método Indireto

O método direto demonstra os recebimentos e pagamentos derivados das atividades operacionais da empresa em vez do lucro líquido ajustado.

  

Demonstração do fluxo de caixa - Método direto

INGRESSOS DE RECURSOS

Recebimentos de clientes                                                                                     xx

Pagamentos a fornecedores                                                                                  (xx)

Despesas administrativas e comerciais                                                                 (xx)

Despesas financeiras                                                                                            (xx)

Impostos                                                                                                              (xx)

Mão-de-obra direta                                                                                   (xx)

(=) Ingressos de recursos provenientes das operações                                          xx

Recebimentos por vendas do imobilizado                                                xx

(=) Total dos ingressos dos recursos financeiros                                                  xx

DESTINAÇÕES DE RECURSOS

Aquisição de bens do imobilizado                                                            xx

Pagamentos de Empréstimos bancários                                                                xx

(=) Total das destinações de recursos financeiros                                     xx

Variação líquida de Disponibilidades                                                                   xx

(+) Saldo inicial                                                                                                    xx

(=) Saldo final de Disponibilidade                                                            xx

Como se verifica, a demonstração pelo método direto facilita ao usuário avaliar a solvência da empresa, pois evidencia toda a movimentação dos recursos financeiros, as origens dos recursos de caixa e onde eles foram aplicados.

Já o método indireto é aquele no qual os recursos provenientes das atividades operacionais são demonstrados a partir do lucro líquido, ajustado pelos itens considerados nas contas de resultado que não afetam o caixa da empresa.

Demonstração do fluxo de caixa - Método indireto

ORIGENS

Lucro líquido do exercício                                                                                      xx

Mais:

       Depreciações                                                                                                   xx

       Aumento em imposto de renda a pagar                                                           xx

       Aumento em fornecedores                                                                                          xx

Menos:

       Aumento em clientes                                                                                       (xx)

(=) Caixa gerado pelas operações                                                                                       xx

Venda do Imobilizado                                                                                            xx

(=) Total dos ingressos de Disponibilidade                                                             xx

APLICAÇÕES

       Pagamento de Empréstimos bancários                                                             xx

       Aquisição de Imobilizado                                                                                           xx

       (=) Total das aplicações de Disponibilidades                                                               xx

Variação líquida das Disponibilidades                                                                                xx

(+) Saldo inicial                                                                                                      xx

(=) Saldo final das Disponibilidades                                                                       xx

Observa-se pelo modelo apresentado, que a demonstração pelo método indireto é semelhante à DOAR, principalmente pela sua parte inicial, exigindo do usuário maior conhecimento de contabilidade.

Os modelos apresentados seguem a estrutura tradicional da demonstração do fluxo de caixa, que tem como objetivo principal mostrar apenas as entradas e saídas de recursos financeiros. Basicamente demonstram os seguintes itens:

a)             Entradas

b)            Saídas

c)             Diferença (a – b)

d)            Saldo Inicial

e)             Saldo Final (c + d)